Metsalise kuningas Leo Noble korraldab Ülestõusmispidu. Ainult petturitest rebane ei julgenud kuninglikul pidudel ilmuda. Hunt Isengrin esitab lõvile kaebuse oma kauaaegse vaenlase Foxi vastu: pettur vägistas hundi Gryzentu naise. Noble korraldab kohtuprotsessi. Ta otsustab anda Foxile võimaluse parandada ja julma karistuse asemel käsib Isengrin sõlmida Foxiga rahulepingu.
Sel hetkel näevad loomad matuseprotsessi: kuke ja kanad kannavad kanderaami peal rebase rebitud kana. Nad langevad Noble'i jalge ette, paludes tal kaabakat karistada. Vihane lõvi käsib karul Biryukil leida rebane ja toimetada ta paleesse. Kaval petturil õnnestub tal aga ringi sõrme ümber tiirutada: ta meelitab mesilasõbra mesilastarusse ja kohmakas Biryuk takerdub tammeõõnde. Forester, nähes karu, kutsub inimesed kokku. Vaevalt elus, tikkudega ummistunud, naaseb vaene kaaslane Noble'i. Lõvi on vihane. Ta käsib kass Tiberil kurikaela toimetada. Julgemata isanda korraldusele mitte kuuletuda, läheb ta Rebane juurde. Ta otsustab meelitada kurjategija paleesse kavalate ja meelitavate sõnavõttudega. Kuid ka seekord paisutab vilgas hiilimine kuninglikku käskjalat. Ta pakub talle, et käiks koos jahil - preestri juurde laudas, kus on palju hiiri, ja kanakoibis. Kass langeb lõksu.
Vihane lõvi otsustab minna kurjategija vastu sõtta. Loomad käivad telkimas. Lähenedes linnusele, kus rebane kadus, saavad nad aru, et kiviaedadest pole nii lihtne üle saada. Ent kätte makstud janu pärast laagrid laagris. Nad tormisid kindlust mitu päeva, kuid kõik nende pingutused on asjatud.
Loomad, kes on kaotanud igasuguse kindluse saamise lootuse, lähevad magama. Rebane jõudis vahepeal aeglaselt lossist välja ja otsustab oma vaenlastele kätte maksta. Ta seob magavate puude sabad ja käpad puude tüvede külge ja asub kuninganna kõrval. Ärgates ärkab ehmunud lõvi nutma. Loomad proovivad rebast nähes tõusta, kuid ei saa punni tõmmata. Slug Slow, otsustades kõik vabaks lasta, raputades neile sabad ja jalad raevukalt. Rebane on valmis ära jooksma, kuid viimasel hetkel õnnestub Lazyl haarang haarata. Lõpuks võlub rebane.
Noble teeb julma, kuid õiglase lause - valetada valetaja ja kaabakas. Foxi naine ja pojad, saades teada peatsest surmast, paluvad Vladykat armuda kurjategijal, pakkudes vastutasuks rikkalikku lunaraha. Lõpuks nõustub lõvi Foxile andeks andma, kuid tingimusel, et ta jätab oma alatuid trikke. Õnnelik rebane varjab end kohe, kui tema kaelast on köis eemaldatud. Kuid selgub, et purustuses ja segaduses pani Fox toime veel ühe kuriteo - purustas hiire. Ja tema jäljed on juba külmetanud. Aadlik annab kõigile, kes kurjategijat näevad, kohtuprotsessi ootamata temaga kohapeal hakkama.
Rebane on kätte jõudnud rasked ajad, Ta on sunnitud ekslema, varjates end kõigi eest. Elatist teenida polnud nii lihtne. Kuid kavalus ja leidlikkus aitavad teda ikkagi välja. Mõlemal õnnestub tal meelitada kõnesid küüslaugu juustutüki peibutamiseks, siis pahvatab ta rikkaliku saagiga koju naasnud kalurid. Seekord teestab rebane, et ta on surnud, ja lihtsaarlased panevad ta vagunisse. Vahepeal täidab vargsi kõht täies ulatuses ja haarab isegi osa sabast teda. Tema leibkonnaliikmed rõõmustasid!
Vahepeal jõuab söödavat otsides tiirlev Isengrin Foxi majja. Hautades praetud kala lõhna, palub ta, unustades rebase sureliku vaenu ja kõik tema kuriteod, sööta teda. Kuid kaval mees ütleb hundile, et õhtusöök on munkadele ja nad võtavad oma kogukonda vastu kõik, keda nad tahavad. Näljane Isengrin avaldab soovi liituda Tyrone orduga. Rebane kinnitab hundile, et selleks on vaja toon välja lõigata. Ta käsib tal kleepida pea uksepessa ja valada selle peale keeva veega. Kui nendest piinamistest kurnatud hunt meenutab talle, et lubas teda toita, pakub rebane Isengrini enda jaoks kala püüdma. Ta viib ta külmunud tiigi juurde, seob ämbri saba külge ja käsib tal auku lasta. Kui jää külmub ja hunt ei saa enam liikuda, kogunevad inimesed tiigi äärde. Hundi nähes ründavad nad pulgaga teda. Ilma sabata puhub Isengrin vaevu jalgu.
Loomade kuningas Noble haigestub äkki raskesse haigusesse. Tema juurde kogunevad kuulsad ravitsejad kogu maailmast, kuid mitte keegi neist ei saa lõvi aidata. Badger Greenber, kes on Foxi nõbu, veenab teda, et ainus viis andestuse teenimiseks ja kuninga poolehoiu saamiseks on teda tervendada. Kogudes imelisse aeda tervendavaid ürte ja röövides magavat palverändurit, ilmub ta Noble ette. Kuningas on vihane, et ebakindel rebane julges ilmuda tema silme ette; kuid ta selgitab Noble'ile oma visiidi eesmärki. Ta ütleb, et haige inimese ravimiseks on vaja hundi, hirvesarve ja kassi karva. Kuningas käsib teenijatel tema palve täita. Rebane rõõmustab: Isengrin, hirv ja kass Tiber - tema vanad vaenlased ja kurjategijad - on nüüd igavesti häbistatud. Rebane ettevalmistatud pottide abil on kuningas toibumas. Kaval mees võidab lõpuks kuninga armastuse.
Leo läheb sõtta paganatega. Ta käsib Foxil paleed valvata ja nimetab ta oma asevalitsejaks. Kasutades ära Aadli puudumist, võrgutab ta oma naise ja elab, eitamata talle midagi. Varsti küpseb salakaval plaan: ta veenab sõnumitoojat teatama loomadele, et lõvi on lahinguväljal surnud. Sõnumitooja loeb loomadele kuninga testamenti, mille on kokku pannud pettur Lys: pärast lõvi surma peaks troon minema Lüüsi ja Noble'i lesk saab vastvalminud kuninga naiseks. Kurbus surnud suverääni üle annab teed rõõmule: keegi ei taha uue kuningaga tülitseda.
Varsti naaseb lõvi võiduga koju. Ta tormi lossi ja vangistab reeturit. Chauntecleeri kukk ründab petturit, kuid ta teeskleb end surnuna ja visatakse kraavi. Varesed karja juurde karja juurde, kuid nad ei saa selles pidu pidada: rebane avab ühe oma käpa ja jookseb minema. Varesed kaebavad kuningale ja ta saadab Badger Greenberi rebasele. Soovides nõbu aidata, naaseb Greenber ja teatab Noble'ile, et seekord rebane tegelikult suri, ehkki ta oli turvaline ja terve. Loomad rõõmustavad, ainult lõvi on pettunud ja kurb vaenlase ootamatu surma pärast.